1197-ből vannak írásos emlékek a településről a zselicszentjakabi apátság birtokösszeírásában.
A XVIII. század közepéig Nagybajom falunak számított és 1859-ben 2-3 ezer fős mezőváros lett. 1870-ben 4000 lakójával Somogy megye harmadik legnépesebb települése. A gazdasági és társadalmi erő bizonyítéka volt az is, hogy három különböző vallási felekezet, a katolikus, a református és az izraelita külön elemi iskolát tartott fenn. A település kedvező földrajzi helyzete jelentős károkat okozott a történelem során, hiszen a háborúk idején vonuló hadak útjába esett, pusztította török és tatár egyaránt. A II. világháború idején a dunántúli hadmozdulatok révén súlyos emberáldozatot követelő csaták helyszíneként tartják számon ma is, itt húzódott a német frontvonal. Nagybajom a gólyák városa, webkamerán lehet nézni az itt költő egyedeket. De számos rendezvényre, többek között a langalló fesztiválra is érdemes ide ellátogatni.
